2022年3月31日，上海證券交易所（以下簡(jiǎn)稱“上交所”）發(fā)布[2020]87號(hào)自律監(jiān)管決定書，經(jīng)審核，同意觀典防務(wù)技術(shù)股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“觀典防務(wù)”）轉(zhuǎn)板至上交所科創(chuàng)板上市。在上交所科創(chuàng)板股票審核網(wǎng)站上，觀典防務(wù)審核狀態(tài)更新為“同意上市”?！氨苯凰D(zhuǎn)板第一股”正式誕生。
一
觀典防務(wù)主營(yíng)業(yè)務(wù)
觀典防務(wù)是在實(shí)操層面實(shí)現(xiàn)轉(zhuǎn)板的企業(yè)，根據(jù)公開披露的轉(zhuǎn)板上市報(bào)告書（20220331封卷稿），觀典防務(wù)的主營(yíng)業(yè)務(wù)為：
觀典防務(wù)是專精特新“小巨人”、高新技術(shù)企業(yè)，是國(guó)內(nèi)領(lǐng)先的無人機(jī)禁毒服務(wù)供應(yīng)商，也是國(guó)內(nèi)最早從事無人機(jī)禁毒產(chǎn)品研發(fā)與服務(wù)產(chǎn)業(yè)化的企業(yè)。公司的主營(yíng)業(yè)務(wù)為無人機(jī)飛行服務(wù)與數(shù)據(jù)處理和無人機(jī)系統(tǒng)及智能防務(wù)裝備的研發(fā)、生產(chǎn)與銷售。公司是國(guó)內(nèi)最早從事無人機(jī)禁毒產(chǎn)品研發(fā)與服務(wù)產(chǎn)業(yè)化的企業(yè)；在無人機(jī)整機(jī)、單項(xiàng)技術(shù)、行業(yè)應(yīng)用等方面，形成了擁有自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)的核心技術(shù)和產(chǎn)品，覆蓋無人機(jī)設(shè)計(jì)、開發(fā)、生產(chǎn)、應(yīng)用與服務(wù)等全產(chǎn)業(yè)鏈。
主要產(chǎn)品和服務(wù)包括：（一）飛行服務(wù)與數(shù)據(jù)處理。公司使用自主研發(fā)、生產(chǎn)的無人機(jī)，對(duì)客戶指定區(qū)域進(jìn)行覆蓋飛行，獲取影像信息，利用自主開發(fā)的核心算法和自有數(shù)據(jù)庫(kù)對(duì)影像數(shù)據(jù)解譯處理，為客戶提供成果報(bào)告。（二）無人機(jī)系統(tǒng)及智能防務(wù)裝備。主要包括無人機(jī)整機(jī)、無人機(jī)分系統(tǒng)及智能防務(wù)裝備。
二
觀典防務(wù)轉(zhuǎn)板歷程
作為“轉(zhuǎn)板第一股”，觀典防務(wù)轉(zhuǎn)板科創(chuàng)板上市歷經(jīng)如下歷程：
（一）公司設(shè)立
2004年8月4日，依法登記設(shè)立。
2014年10月8日，凈資產(chǎn)折股，整體變更為股份公司。
（二）新三板掛牌
1. 基礎(chǔ)層掛牌
2015年3月26日，取得全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有限責(zé)任公司（以下簡(jiǎn)稱“股轉(zhuǎn)公司”）出具同意掛牌函。
2015年4月15日，公司股票正式在全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌公開轉(zhuǎn)讓，證券簡(jiǎn)稱為“觀典航空”，證券代碼為832317。
2. 精選層掛牌
2020年6月30日，取得中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)（以下簡(jiǎn)稱“中國(guó)證監(jiān)會(huì)”）“證監(jiān)許可〔2020〕1303號(hào)”批復(fù)，獲準(zhǔn)向不特定合格投資者公開發(fā)行不超過3,959.00萬股新股。
2020年7月10日，公司向不特定合格投資者公開發(fā)行人民幣普通股股票，發(fā)行數(shù)量為3,959.00萬股，發(fā)行價(jià)格為13.69元/股，募集資金總額為54,198.71萬元，總股本由11,875萬股增至15,834萬股。
2020年7月20日，取得股轉(zhuǎn)公司出具的精選層掛牌同意函。
2020年7月27日，公司股票在全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)精選層掛牌，證券簡(jiǎn)稱為“觀典防務(wù)”，證券代碼為 832317。
3. 北交所上市
2021年11月15日，北京證券交易所開市，已在精選層掛牌的公司平移至北交所，觀典防務(wù)為北交所首批上市企業(yè)。
（三）科創(chuàng)板轉(zhuǎn)板
1. 內(nèi)部決策程序
2021年8月11日，第三屆董事會(huì)第九次會(huì)議，審議通過《關(guān)于公司申請(qǐng)向上海證券交易所科創(chuàng)板轉(zhuǎn)板上市的議案》，公司擬申請(qǐng)向上海證券交易所科創(chuàng)板轉(zhuǎn)板上市。
2021年8月26日，2021年第一次臨時(shí)股東大會(huì)審議通過《關(guān)于公司申請(qǐng)向上海證券交易所科創(chuàng)板轉(zhuǎn)板上市的議案》，至此，公司已完成申請(qǐng)向上海證券交易所科創(chuàng)板轉(zhuǎn)板上市的全部?jī)?nèi)部決策流程。
2021年9月14日召開第三屆董事會(huì)第十一次會(huì)議，2021年9月30日召開2021年第二次臨時(shí)股東大會(huì)，審議通過科創(chuàng)板轉(zhuǎn)板上市后適用的《觀典防務(wù)技術(shù)股份有限公司章程(草案)》、穩(wěn)定股價(jià)預(yù)案、股東分紅回報(bào)規(guī)劃、轉(zhuǎn)板上市事項(xiàng)相關(guān)承諾和規(guī)范治理文件等議案。
2. 上交所審核流程
停牌。2021年10月20日，公司向上海證券交易所報(bào)送申請(qǐng)轉(zhuǎn)板至科創(chuàng)板上市的申報(bào)材料。公司股票自2021年10月21日起停牌。
受理。2021年11月10日，收到上交所下發(fā)的《關(guān)于受理觀典防務(wù)技術(shù)股份有限公司向上海證券交易所科創(chuàng)板轉(zhuǎn)板上市申請(qǐng)的通知》(編號(hào)：上證科審(轉(zhuǎn)板上市)[2021]1號(hào))，決定予以受理并依法進(jìn)行審核。
審核通過。上交所科創(chuàng)板上市委員會(huì)2022年1月27日召開 2022年第7次會(huì)議，公司申請(qǐng)轉(zhuǎn)板的審查結(jié)果為通過，具體審查意見為：符合轉(zhuǎn)板上市條件和信息披露要求。
同意上市。2022年3月31日，上交所下發(fā)《關(guān)于觀典 防務(wù)技術(shù)股份有限公司轉(zhuǎn)板至科創(chuàng)板上市的決定》(【2022】87號(hào))，同意公司轉(zhuǎn)板至上交所科創(chuàng)板上市。
三
轉(zhuǎn)板規(guī)則沿革及體系
發(fā)布日期 | 規(guī)則名稱 | 發(fā)布機(jī)關(guān) | 效力層級(jí) | 重點(diǎn)內(nèi)容 |
2013. 12.13 | 《國(guó)務(wù)院關(guān)于全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有關(guān)問題的決定》（國(guó)發(fā)(2013)49號(hào)） | 國(guó)務(wù)院 | 行政法規(guī)（現(xiàn)行有效） | 在全國(guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌的公司，達(dá)到股票上市條件的，可以直接向證券交易所申請(qǐng)上市交易。 |
2015. 06.11 | 《國(guó)務(wù)院關(guān)于大力推進(jìn)大眾創(chuàng)業(yè)萬眾創(chuàng)新若干政策措施的意 見》(國(guó)發(fā)〔2015〕32 號(hào)) | 國(guó)務(wù)院 | 行政法規(guī)（現(xiàn)行有效） | 加快推進(jìn)全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)向創(chuàng)業(yè)板轉(zhuǎn)板試點(diǎn)。 |
2016. 03.16 | 《中華人民共和國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展第十三個(gè)五年規(guī)劃綱要》 | 全國(guó)人民代表大會(huì) | 法律（現(xiàn)行有效） | 創(chuàng)造條件實(shí)施股票發(fā)行注冊(cè)制，發(fā)展多層次股權(quán)融資市場(chǎng)，深化創(chuàng)業(yè)板、新三板改革，規(guī)范發(fā)展區(qū)域性股權(quán)市場(chǎng)，建立健全轉(zhuǎn)板機(jī)制和退出機(jī)制。 |
2020. 06.03 | 《關(guān)于全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌公司轉(zhuǎn)板上市的指導(dǎo)意見》（(證監(jiān)會(huì)公告〔2020〕29號(hào)） | 證監(jiān)會(huì) | 部門規(guī)章（已被修訂） | 試點(diǎn)期間，符合條件的新三板掛牌公司可以申請(qǐng)轉(zhuǎn)板至上交所科創(chuàng)板或深交所創(chuàng)業(yè)板上市。 申請(qǐng)轉(zhuǎn)板上市的企業(yè)應(yīng)當(dāng)為新三板精選層掛牌公司，且在精選層連續(xù)掛牌一年以上，還應(yīng)當(dāng)符合轉(zhuǎn)入板塊的上市條件。轉(zhuǎn)板上市條件應(yīng)當(dāng)與首次公開發(fā)行并上市的條件保持基本一致，交易所可以根據(jù)監(jiān)管需要提出差異化要求。 |
2021. 02.26 | 關(guān)于發(fā)布《全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌公司向上海證券交易所科創(chuàng)板轉(zhuǎn)板上市辦法（試行）》的通知（上證發(fā)〔2021〕17號(hào)） | 上交所 | 行業(yè)規(guī)范（現(xiàn)行有效） | 全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌公司（“轉(zhuǎn)板公司”）向上交所科創(chuàng)板轉(zhuǎn)板上市之轉(zhuǎn)板條件、轉(zhuǎn)板上市審核、轉(zhuǎn)板上市安排、自律監(jiān)管等。 |
2021. 02.26 | 關(guān)于發(fā)布《深圳證券交易所關(guān)于全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌公司向創(chuàng)業(yè)板轉(zhuǎn)板上市辦法（試行）》的通知（深證上〔2021〕233號(hào)） | 深圳證券交易所（以下簡(jiǎn)稱“深交所”） | 行業(yè)規(guī)范（現(xiàn)行有效） | 規(guī)定了全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌公司（“轉(zhuǎn)板公司”）向深交所創(chuàng)業(yè)板轉(zhuǎn)板上市之轉(zhuǎn)板上市條件、審核內(nèi)容與方式、轉(zhuǎn)板上市程序、轉(zhuǎn)板上市安排、自律管理等。 |
2021. 02.26 | 關(guān)于發(fā)布《全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌公司轉(zhuǎn)板上市監(jiān)管指引》的公告（股轉(zhuǎn)系統(tǒng)公告〔2021〕97號(hào)） | 股轉(zhuǎn)公司 | 行業(yè)規(guī)范（現(xiàn)行有效） | 全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌公司（“掛牌公司”）向上海證券交易所或者深圳證券交易所申請(qǐng)轉(zhuǎn)板上市應(yīng)當(dāng)按照本指引及全國(guó)股轉(zhuǎn)公司有關(guān)規(guī)定，規(guī)范履行信息披露義務(wù)。 |
2021. 07.23 | 關(guān)于發(fā)布《上海證券交易所科創(chuàng)板發(fā)行上市審核規(guī)則適用指引第3號(hào)——轉(zhuǎn)板上市申請(qǐng)文件》的通知（上證發(fā)〔2021〕57號(hào)） | 上交所 | 行業(yè)規(guī)范（現(xiàn)行有效） | 全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)精選層掛牌公司（“轉(zhuǎn)板公司”）申請(qǐng)轉(zhuǎn)板至科創(chuàng)板上市應(yīng)按本指引的要求制作申請(qǐng)文件，并通過上交所發(fā)行上市審核業(yè)務(wù)系統(tǒng)報(bào)送電子文件。 |
2021. 07.23 | 關(guān)于發(fā)布《上海證券交易所科創(chuàng)板發(fā)行上市審核規(guī)則適用指引第4號(hào)——轉(zhuǎn)板上市報(bào)告書內(nèi)容與格式》的通知（上證發(fā)〔2021〕58號(hào)） | 上交所 | 行業(yè)規(guī)范（現(xiàn)行有效） | 全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)精選層掛牌公司（“轉(zhuǎn)板公司”）申請(qǐng)轉(zhuǎn)板至上交所科創(chuàng)板上市的，應(yīng)當(dāng)按照本指引編制和披露轉(zhuǎn)板上市報(bào)告書。 |
2021. 07.23 | 關(guān)于發(fā)布《上海證券交易所科創(chuàng)板發(fā)行上市審核規(guī)則適用指引第5號(hào)——轉(zhuǎn)板上市保薦書》的通知（上證發(fā)〔2021〕59號(hào)） | 上交所 | 行業(yè)規(guī)范（現(xiàn)行有效） | 全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)精選層掛牌公司（“轉(zhuǎn)板公司”）申請(qǐng)?jiān)诒舅苿?chuàng)板轉(zhuǎn)板上市的，所聘請(qǐng)的保薦人應(yīng)當(dāng)按照本指引的要求出具轉(zhuǎn)板上市保薦書。 |
2021. 07.23 | 關(guān)于發(fā)布《深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板發(fā)行上市審核業(yè)務(wù)指引第3號(hào)——全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌公司向創(chuàng)業(yè)板轉(zhuǎn)板上市報(bào)告書內(nèi)容與格式》的通知（深證上〔2021〕726號(hào)） | 深交所 | 行業(yè)規(guī)范（現(xiàn)行有效） | 全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)精選層掛牌公司（“轉(zhuǎn)板公司”）申請(qǐng)向深交所創(chuàng)業(yè)板轉(zhuǎn)板上市應(yīng)按本指引編制轉(zhuǎn) 板上市報(bào)告書，作為申請(qǐng)轉(zhuǎn)板上市的必備法律文件，并按本指引的規(guī)定進(jìn)行披露。 |
2021. 07.23 | 關(guān)于發(fā)布《深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板發(fā)行上市審核業(yè)務(wù)指引第4號(hào)——全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌公司向創(chuàng)業(yè)板轉(zhuǎn)板上市申請(qǐng)文件》的通知（深證上〔2021〕727號(hào)） | 深交所 | 行業(yè)規(guī)范（現(xiàn)行有效） | 全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)精選層掛牌公司（“轉(zhuǎn)板公司”）申請(qǐng)向深交所創(chuàng)業(yè)板轉(zhuǎn)板上市，應(yīng)按本指引的要求制作和報(bào)送申請(qǐng)文件，并通過本所發(fā)行上市審核業(yè)務(wù)系統(tǒng)報(bào)送電子文件。 |
2021. 07.23 | 關(guān)于發(fā)布《深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板發(fā)行上市審核業(yè)務(wù)指引第5號(hào)——轉(zhuǎn)板上市股份相關(guān)事項(xiàng)》的通知（深證上〔2021〕730號(hào)） | 深交所 | 行業(yè)規(guī)范（現(xiàn)行有效） | 規(guī)范全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)精選層掛牌公司向深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板轉(zhuǎn)板上市股份管理相關(guān)事項(xiàng)。 |
2022. 01.07 | 《中國(guó)證監(jiān)會(huì)關(guān)于北京證券交易所上市公司轉(zhuǎn)板的指導(dǎo)意見》（證監(jiān)會(huì)公告[2022]25號(hào)） | 證監(jiān)會(huì) | 部門規(guī)章（現(xiàn)行有效） | 試點(diǎn)期間，符合條件的北交所上市公司可以申請(qǐng)轉(zhuǎn)板至上交所科創(chuàng)板或深交所創(chuàng)業(yè)板。 北交所上市公司申請(qǐng)轉(zhuǎn)板，應(yīng)當(dāng)已在北交所連續(xù)上市滿一年，且符合轉(zhuǎn)入板塊的上市條件。公司在北交所上市前，曾在全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)(以下簡(jiǎn)稱全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng))原精選層掛牌的，精選層掛牌時(shí)間與北交所上市時(shí)間合并計(jì)算。 |
2022. 03.04 | 關(guān)于發(fā)布《北京證券交易所上市公司向上海證券交易所科創(chuàng)板轉(zhuǎn)板辦法（試行）》的通知（上證發(fā)〔2022〕34號(hào)） | 上交所 | 行業(yè)規(guī)范（現(xiàn)行有效） | 規(guī)定了北交所上市公司（“轉(zhuǎn)板公司”）向上交所科創(chuàng)板轉(zhuǎn)板上市之轉(zhuǎn)板條件、轉(zhuǎn)板審核、轉(zhuǎn)板公司上市安排、自律監(jiān)管等。 |
2022. 03.04 | 《深圳證券交易所關(guān)于北京證券交易所上市公司向創(chuàng)業(yè)板轉(zhuǎn)板辦法（試行）》（深證上〔2022〕219號(hào)） | 深交所 | 行業(yè)規(guī)范（現(xiàn)行有效） | 規(guī)定了北交所上市公司（“轉(zhuǎn)板公司”）向深交所創(chuàng)業(yè)板轉(zhuǎn)板上市之轉(zhuǎn)板條件、轉(zhuǎn)板審核內(nèi)容與方式、轉(zhuǎn)板程序、上市安排、自律管理等。 |
2022. 03.04 | 關(guān)于發(fā)布《北京證券交易所上市公司持續(xù)監(jiān)管指引第7號(hào)——轉(zhuǎn)板》的公告（北證公告〔2022〕7號(hào)） | 北交 | 行業(yè)規(guī)范（現(xiàn)行有效） | 北交所上市公司申請(qǐng)轉(zhuǎn)板的，應(yīng)當(dāng)按照本指引及本所有關(guān)規(guī)定，規(guī)范履行信息披露義務(wù)。 |
四
轉(zhuǎn)板基本制度規(guī)則
根據(jù)《中國(guó)證監(jiān)會(huì)關(guān)于北京證券交易所上市公司轉(zhuǎn)板的指導(dǎo)意見》（證監(jiān)會(huì)公告[2022]25號(hào)）（“《指導(dǎo)意見》”）《北京證券交易所上市公司向上海證券交易所科創(chuàng)板轉(zhuǎn)板辦法（試行）》的通知（上證發(fā)〔2022〕34號(hào)）（“《科創(chuàng)板轉(zhuǎn)板辦法》”）《深圳證券交易所關(guān)于北京證券交易所上市公司向創(chuàng)業(yè)板轉(zhuǎn)板辦法（試行）》（“《創(chuàng)業(yè)板轉(zhuǎn)板辦法》”）等規(guī)定，轉(zhuǎn)板范圍、條件和流程如下：
（一）轉(zhuǎn)板范圍
限于在北交所連續(xù)上市一年以上（原精選層掛牌時(shí)間與北交所上市時(shí)間合并計(jì)算）的上市公司向上交所科創(chuàng)板或深交所創(chuàng)業(yè)板轉(zhuǎn)板。
（二）轉(zhuǎn)板條件
1. 轉(zhuǎn)板條件對(duì)比
轉(zhuǎn)板條件/ 轉(zhuǎn)入板塊 | 上交所科創(chuàng)板 | 深交所創(chuàng)業(yè)板 |
市值及財(cái)務(wù)指標(biāo) | 不具有表決權(quán)差異安排：至少符合《上海證券交易所科創(chuàng)板股票上市規(guī)則（2020年12月修訂）》（“《科創(chuàng)板上市規(guī)則》”）第2.1.2條規(guī)定的5項(xiàng)標(biāo)準(zhǔn)中的一項(xiàng)。 | 不具有表決權(quán)差異安排：至少符合《上海證券交易所科創(chuàng)板股票上市規(guī)則（2020年12月修訂）》（“《科創(chuàng)板上市規(guī)則》”）第2.1.2條規(guī)定的5項(xiàng)標(biāo)準(zhǔn)中的一項(xiàng)。 |
具有表決權(quán)差異安排：至少符合《科創(chuàng)板上市規(guī)則》第2.1.4條規(guī)定的兩項(xiàng)標(biāo)準(zhǔn)中的一項(xiàng)，表決權(quán)差異安排應(yīng)當(dāng)符合《科創(chuàng)板上市規(guī)則》的規(guī)定。 | 具有表決權(quán)差異安排：表決權(quán)差異安排應(yīng)當(dāng)符合《上市規(guī)則》的規(guī)定。 | |
發(fā)行條件 | 符合《科創(chuàng)板首次公開發(fā)行股票注冊(cè)管理辦法（試行）》（“《注冊(cè)辦法》”）第十條至第十三條規(guī)定的發(fā)行條件。 | 符合《創(chuàng)業(yè)板首次公開發(fā)行股票注冊(cè)管理辦法（試行）》（“注冊(cè)辦法”）規(guī)定的發(fā)行條件。 |
屬性/定位 | 符合《注冊(cè)辦法》規(guī)定的科創(chuàng)板定位。 轉(zhuǎn)板公司應(yīng)當(dāng)結(jié)合相關(guān)規(guī)定，對(duì)其是否符合科創(chuàng)板定位進(jìn)行自我評(píng)估，提交專項(xiàng)說明。 保薦人應(yīng)當(dāng)對(duì)轉(zhuǎn)板公司是否符合科創(chuàng)板定位、科創(chuàng)屬性要求進(jìn)行核查把關(guān)，出具專項(xiàng)意見。 | 符合《注冊(cè)辦法》等規(guī)定的創(chuàng)業(yè)板定位。 |
負(fù)面情形 | 轉(zhuǎn)板公司及其控股股東、實(shí)際控制人不存在最近3年受到中國(guó)證監(jiān)會(huì)行政處罰，因涉嫌違法違規(guī)被中國(guó)證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查，尚未有明確結(jié)論意見，或者最近12個(gè)月受到北交所、全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有限責(zé)任公司公開譴責(zé)等情形。 | 公司及其控股股東、實(shí)際控制人不存在最近三年受到中國(guó)證監(jiān)會(huì)行政處罰，因涉嫌違法違規(guī)被中國(guó)證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查且尚未有明確結(jié)論意見，或者最近十二個(gè)月受到全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有限責(zé)任公司、北交所公開譴責(zé)等情形。 |
股本 | 股本總額不低于人民幣3000萬元。 | 股本總額不低于3000萬元。 |
股東人數(shù) | 股東人數(shù)不少于1000人。 | 股東人數(shù)不少于1000人。 |
公眾持股比例 | 公眾股東持股比例達(dá)到轉(zhuǎn)板公司股份總數(shù)的25%以上；轉(zhuǎn)板公司股本總額超過人民幣4億元的，公眾股東持股的比例為10%以上。 | 社會(huì)公眾持有的公司股份達(dá)到公司股份總數(shù)的25%以上；公司股本總額超過4億元的，社會(huì)公眾持股的比例達(dá)到10%以上。 |
股票成交量 | 董事會(huì)審議通過轉(zhuǎn)板相關(guān)事宜決議公告日前六十個(gè)交易日（不包括股票停牌日）通過競(jìng)價(jià)交易方式實(shí)現(xiàn)的股票累計(jì)成交量不低于1000萬股。 | 董事會(huì)審議通過轉(zhuǎn)板相關(guān)事宜決議公告日前六十個(gè)交易日（不包括股票停牌日）通過競(jìng)價(jià)交易方式實(shí)現(xiàn)的股票累計(jì)成交量不低于1000萬股。 |
其他 | 上交所規(guī)定的其他上市條件。 | 深交所規(guī)定的其他上市條件。 |
2. 轉(zhuǎn)板條件核心區(qū)別
經(jīng)對(duì)比，北交所上市公司轉(zhuǎn)板至上交所科創(chuàng)板、深交所創(chuàng)業(yè)板核心區(qū)別在于：
1.市值及財(cái)務(wù)指標(biāo)要求；
2.板塊定位。
具體如下：
差異/板塊 | 上交所科創(chuàng)板 | 深交所創(chuàng)業(yè)板 |
深交所創(chuàng)業(yè)板 | 不具有表決權(quán)差異安排：（至少符合一項(xiàng)） （一）預(yù)計(jì)市值不低于人民幣10億元，最近兩年凈利潤(rùn)均為正且累計(jì)凈利潤(rùn)不低于人民幣5000萬元，或者預(yù)計(jì)市值不低于人民幣10億元，最近一年凈利潤(rùn)為正且營(yíng)業(yè)收入不低于人民幣1億元； （二）預(yù)計(jì)市值不低于人民幣15億元，最近一年?duì)I業(yè)收入不低于人民幣2億元，且最近三年累計(jì)研發(fā)投入占最近三年累計(jì)營(yíng)業(yè)收入的比例不低于15%； （三）預(yù)計(jì)市值不低于人民幣20億元，最近一年?duì)I業(yè)收入不低于人民幣3億元，且最近三年經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~累計(jì)不低于人民幣1億元； （四）預(yù)計(jì)市值不低于人民幣30億元，且最近一年?duì)I業(yè)收入不低于人民幣3億元； （五）預(yù)計(jì)市值不低于人民幣40億元，主要業(yè)務(wù)或產(chǎn)品需經(jīng)國(guó)家有關(guān)部門批準(zhǔn)，市場(chǎng)空間大，目前已取得階段性成果。醫(yī)藥行業(yè)企業(yè)需至少有一項(xiàng)核心產(chǎn)品獲準(zhǔn)開展二期臨床試驗(yàn)，其他符合科創(chuàng)板定位的企業(yè)需具備明顯的技術(shù)優(yōu)勢(shì)并滿足相應(yīng)條件。 具有表決權(quán)差異安排：至少符合一項(xiàng) （一）預(yù)計(jì)市值不低于人民幣100億元； （二）預(yù)計(jì)市值不低于人民幣50億元，且最近一年?duì)I業(yè)收入不低于人民幣5億元。 | 不具有表決權(quán)差異安排：至少符合一項(xiàng) (一)最近兩年凈利潤(rùn)均為正，且累計(jì)凈利潤(rùn)不低于5000萬元; (二)預(yù)計(jì)市值不低于10億元，最近一年凈利潤(rùn)為正且營(yíng)業(yè)收入不低于1億元; (三)預(yù)計(jì)市值不低于50億元，且最近一年?duì)I業(yè)收入不低于3億元。 具有表決權(quán)差異安排：至少符合一項(xiàng) (一)預(yù)計(jì)市值不低于 100 億元，且最近一年凈利潤(rùn)為正; (二)預(yù)計(jì)市值不低于 50 億元，最近一年凈利潤(rùn)為正且營(yíng)業(yè)收入不低于 5 億元。 |
板塊定位 | 科創(chuàng)板定位：面向世界科技前沿、面向經(jīng)濟(jì)主戰(zhàn)場(chǎng)、面向國(guó)家重大需求。優(yōu)先支持符合國(guó)家戰(zhàn)略，擁有關(guān)鍵核心技術(shù)，科技創(chuàng)新能力突出，主要依靠核心技術(shù)開展生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)，具有穩(wěn)定的商業(yè)模式，市場(chǎng)認(rèn)可度高，社會(huì)形象良好，具有較強(qiáng)成長(zhǎng)性的企業(yè)。 | 創(chuàng)業(yè)板定位：創(chuàng)業(yè)板深入貫徹創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)發(fā)展戰(zhàn)略，適應(yīng)發(fā)展更多依靠創(chuàng)新、創(chuàng)造、創(chuàng)意的大趨勢(shì)，主要服務(wù)成長(zhǎng)型創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)企業(yè)，支持傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)與新技術(shù)、新產(chǎn)業(yè)、新業(yè)態(tài)、新模式深度融合。 |
3.觀典防務(wù)情況
以觀典防務(wù)為例，關(guān)于市值和財(cái)務(wù)指標(biāo)，截至審議轉(zhuǎn)板上市的股東大會(huì)股權(quán)登記日，觀典防務(wù)于精選層掛牌的市值為47.50億元人民幣，預(yù)計(jì)市值不低于人民幣10億元。公司在2019年、2020年實(shí)現(xiàn)歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn)(以扣除非經(jīng)常性損益前后的孰低者為準(zhǔn))分別為4,170.42萬元和5,346.08萬元，凈利潤(rùn)均為正且累計(jì)凈利潤(rùn)不低于人民幣5,000萬元；2020年?duì)I業(yè)收入為17,976.82萬元，最近一年凈利潤(rùn)為正且營(yíng)業(yè)收入不低于人民幣1億元。符合科創(chuàng)板《上市規(guī)則》第2.1.2條第（一）項(xiàng)規(guī)定的規(guī)定的上市標(biāo)準(zhǔn)：“預(yù)計(jì)市值不低于人民幣10億元，最近兩年凈利潤(rùn)均為正且累計(jì)凈利潤(rùn)不低于人民幣5,000萬元，或者預(yù)計(jì)市值不低于人民幣10億元，最近一年凈利潤(rùn)為正且營(yíng)業(yè)收入不低于人民幣1億元?！?/span>
關(guān)于板塊定位，根據(jù)《科創(chuàng)屬性評(píng)價(jià)指引(試行)》和《上海證券交易所科創(chuàng)板企業(yè)發(fā)行 上市申報(bào)及推薦暫行規(guī)定(2021 年 4 月修訂)》的相關(guān)規(guī)定，公司符合科創(chuàng)屬性相關(guān)要求。
（三）轉(zhuǎn)板流程
根據(jù)《指導(dǎo)意見》，轉(zhuǎn)板屬于股票上市地的變更，不涉及股票公開發(fā)行，依法無需經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)或注冊(cè)，由上交所、深交所依據(jù)上市規(guī)則進(jìn)行審核并作出決定。轉(zhuǎn)板程序主要包括：企業(yè)履行內(nèi)部決策程序后提出轉(zhuǎn)板申請(qǐng)，上交所、深交所審核并作出是否同意上市的決定，企業(yè)在北交所終止上市后，在上交所或深交所上市交易。
五
其他轉(zhuǎn)板公司
除觀典防務(wù)外，另有十堰市泰祥實(shí)業(yè)股份有限公司（“泰祥實(shí)業(yè)”）、翰博高新材料（合肥）股份有限公司（“翰博高新”）兩家北交所上市公司申請(qǐng)轉(zhuǎn)板至深交所創(chuàng)業(yè)板，截至目前（2022年4月6日），該兩家公司均已順利過會(huì)，因2022年3月31日，申請(qǐng)文件中記載的財(cái)務(wù)資料已過有效期，需要補(bǔ)充提交，暫時(shí)處于“中止”狀態(tài)。
需要說明的是，根據(jù)《指導(dǎo)意見》，北交所開市前向滬深交易所提交申請(qǐng)的，適用原指導(dǎo)意見及配套規(guī)則。對(duì)于北交所開市后、《指導(dǎo)意見》及配套規(guī)則正式生效前，向滬深交易所提交申請(qǐng)的，滬深交易所參照原有規(guī)則進(jìn)行受理和審核。因泰祥實(shí)業(yè)、翰博高新向深交所提交轉(zhuǎn)板申請(qǐng)材料的時(shí)間在北交所開市前（早于2021年11月15 日），兩家公司轉(zhuǎn)板適用原指導(dǎo)意見及配套規(guī)則。
觀典防務(wù)成功轉(zhuǎn)板科創(chuàng)板上市，從2021年10月20日?qǐng)?bào)送申請(qǐng)轉(zhuǎn)板材料，到2022年3月31日同意上市，歷時(shí)162天，成為在實(shí)操層面實(shí)現(xiàn)轉(zhuǎn)板的企業(yè)，是我國(guó)多層次資本市場(chǎng)間的有效連通的有效示范，這意味著北交所上市公司轉(zhuǎn)板至同樣實(shí)行注冊(cè)制的科創(chuàng)板、創(chuàng)業(yè)板已具備現(xiàn)實(shí)可操作性，多層次資本市場(chǎng)真正成為一個(gè)有機(jī)的整體。對(duì)于創(chuàng)新型中小企業(yè)而言，可通過“基礎(chǔ)層-創(chuàng)新層-北交所-轉(zhuǎn)板（科創(chuàng)板/創(chuàng)業(yè)板）”的層層遞進(jìn)路徑充分滿足企業(yè)在不同成長(zhǎng)階段的資本運(yùn)作需求。后續(xù)，我們將保持密切關(guān)注北交所上市公司轉(zhuǎn)板進(jìn)度，北交所轉(zhuǎn)板制度規(guī)則更新，期待進(jìn)一步交流。
北京
北京市朝陽區(qū)東三環(huán)中路5號(hào)財(cái)富金融中心35-36層
電話：+86 10 8587 9199
上海
上海市長(zhǎng)寧區(qū)長(zhǎng)寧路1133號(hào)長(zhǎng)寧來福士廣場(chǎng)T1辦公樓37層
電話：+86 21 6289 8808
深圳
廣東省深圳市福田區(qū)金田路榮超經(jīng)貿(mào)中心4801
電話：+86 755 8273 0104
天津
天津市河西區(qū)郁江道14號(hào)觀塘大廈1號(hào)樓17層
電話：+86 22 8756 0066
南京
南京市江寧區(qū)秣周東路12號(hào)7號(hào)樓知識(shí)產(chǎn)權(quán)大廈10層1006-1008室
電話：+86 25 8370 8988
鄭州
河南省鄭州市金水區(qū)金融島華仕中心B座2樓
電話：+86 371 8895 8789
呼和浩特
內(nèi)蒙古呼和浩特市賽罕區(qū)綠地騰飛大廈B座15層
電話：+86 471 3910 106
昆明
云南省昆明市盤龍區(qū)恒隆廣場(chǎng)11樓1106室
電話：+86 871 6330 6330
西安
陜西省西安市高新區(qū)錦業(yè)路11號(hào)綠地中心B座39層
電話：+86 29 6827 3708
杭州
浙江省杭州市西湖區(qū)學(xué)院路77號(hào)黃龍國(guó)際中心B座11層
電話：+86 571 8673 8786
重慶
重慶市江北區(qū)慶云路2號(hào)國(guó)金中心T6寫字樓8層8-8
電話：+86 23 6752 8936
?？?nbsp;
海南省?？谑旋埲A區(qū)玉沙路5號(hào)國(guó)貿(mào)中心11樓
電話：+86 898 6850 8795
東京
日本國(guó)東京都港區(qū)虎之門一丁目1番18號(hào)HULIC TORANOMON BLDG.
電話：0081 3 3591 3796
加拿大
加拿大愛德華王子島省夏洛特頓市皇后街160號(hào)
電話：001 902 918 0888
迪拜
迪拜伊瑪爾商業(yè)園1號(hào)樓505號(hào)
電話：971 52 8372673
Copyright 2001-2026 Anli Partners. All Rights Reserved 京ICP備05023788號(hào)-2 京公網(wǎng)安備11010502032603號(hào)
法律咨詢電話：400-800-5639
